Datoriile gospodăriilor din SUA au atins un nou record

Creditul acordat gospodăriilor din Statele Unite a atins un nou record şi în T3 2023, de 17,29 trilioane de dolari, pe fondul unei creşteri trimestriale de 228 de miliarde, după un avans de 16 miliarde de dolari în trimestrul precedent, conform ultimului raport de la Federal Reserve Bank of New York (FRBNY) (vezi graficul 1).

După cum arată datele de la FRBNY, soldul creditului a crescut cu 786 de miliarde de dolari faţă de aceeaşi perioadă a anului precedent şi cu 3,1 trilioane faţă de sfârşitul anului 2019.

Creşterea anuală a datoriilor populaţiei din SUA s-a temperat până la 4,8% în T3 2023, de la 5,6% în trimestrul precedent, în condiţiile în care creditul ipotecar şi-a temperat creşterea anuală până la 4%, de la 5,5%, iar creditul acordat pe carduri şi-a accelerat creşterea anuală până la 16,6%, de la 16,2%.

După ce a depăşit pragul de 1 trilion de dolari în trimestrul anterior, soldul creditului acordat pe carduri a crescut cu 48 de miliarde în T3 2023, până la un nou record, de 1,079 trilioane, iar avansul faţă de aceeaşi perioadă a anului trecut a fost de 154 de miliarde de dolari (vezi graficul 2).

Valoarea creditelor ipotecare nou acordate a scăzut cu 7 miliarde faţă de trimestrul anterior, până la 386,4 miliarde de dolari, iar soldul creditului ipotecar a crescut cu 126 de miliarde de dolari faţă de T2 2023, până la 12,14 trilioane de dolari, pe fondul creşterii numărului refinanţărilor.

Faţă de aceeaşi perioadă a anului trecut, creditul ipotecar a înregistrat un avans de 471 miliarde de dolari în T3 2023. Creditele ipotecare nou acordate au atins un nivel record de 1,218 trilioane de dolari în T2 2021.

Creşterea accelerată a dobânzilor din ultimul an a condus la declinul semnificativ al cererii pentru creditele ipotecare la nivelul tuturor categoriilor de clienţi, indiferent de scorul de credit care reflectă bonitatea financiară.

Creditul auto şi-a temperat creşterea anuală în T3 2023, până la 4,7%, de la 5,3% în trimestrul precedent, pe fondul unei creşteri trimestriale de 13 miliarde de dolari, până la un sold de 1,595 trilioane de dolari, un nou nivel record.

Valoarea creditelor auto noi acordate, inclusiv contractele de leasing, a fost de 179,3 miliarde de dolari, în creştere uşoară de la 179 de miliarde în trimestrul anterior.

Creditul de studii a înregistrat o creştere trimestrială de 30 de miliarde de dolari şi a ajuns la un sold de 1,599 trilioane de dolari, cu 25 de miliarde peste nivelul din aceeaşi perioadă a anului trecut.

Creditul acordat gospodăriilor, exclusiv creditul ipotecar, a crescut cu 93 de miliarde de dolari faţă de T2 2023, până la 4,802 trilioane de dolari, nivel cu 288 de miliarde de dolari mai mare decât cel înregistrat în aceeaşi perioadă a anului trecut.

Măsurile luate de autorităţi, dar şi de bănci, pentru amânarea plăţilor în cazul celor mai importante categorii de credite au continuat să distorsioneze semnificativ adevărata situaţie a incapacităţii de plată.

Cu toate acestea, rata totală de neperformanţă pentru întârzierile de plată de cel puţin 30 de zile a înregistrat a opta creştere consecutivă în T3 2023, până la 3,41%, nivel cu 23 de puncte de bază mai mare decât cel din T2 2023 (vezi graficul 3).

Pentru creditele ipotecare, rata restanţelor de cel puţin 30 de zile a crescut cu 24 de puncte de bază, până la 2,8%, iar pentru creditele auto creşterea trimestrială a fost de 11 puncte de bază, până la 7,39%, în timp ce pentru creditele acordate pe carduri avansul a fost de 81 de puncte de bază, până la 8,01%.

Rata totală a restanţelor de cel puţin 90 de zile a înregistrat o nouă creştere trimestrială în T3 2023, de 15 puncte de bază, până la 1,62%. Rata restanţelor de cel puţin 90 de zile de la nivelul creditelor de studii a crescut cu 4 puncte de bază, până la 0,67%, iar rata restanţelor pentru cardurile de credit a crescut cu 143 de puncte de bază, până la 9,43%.

Dinamica restanţelor se va schimba semnificativ în perioada următoare, odată cu reluarea rambursării creditelor de studii, care a fost suspendată până la sfârşitul lunii septembrie 2023.

Conform raportului de la FRBNY, plăţile restante pentru creditele de studii nu vor fi raportate birourilor de credit până în T4 2024. Aceste politici au influenţat puternic evoluţia ratei restanţelor de peste 90 de zile, care au rămas sub 1% şi în T3 2023 şi vor rămâne la un nivel scăzut până în T4 2024, când vor avea loc alegerile parlamentare şi prezidenţiale din SUA.

Pentru creditele ipotecare s-a înregistrat o creştere cu 4 puncte de bază a ratei restanţelor de cel puţin 90 de zile, până la 0,5%, iar pentru creditul auto rata restanţelor a crescut cu 9 puncte de bază faţă de trimestrul anterior, până la 3,91%.

Valoarea totală a creditelor restante a crescut până la circa 518 miliarde de dolari în T3 2023, în condiţiile în care valoarea creditelor cu restanţe de cel puţin 90 de zile sau aflate în executare silită a fost de 294 de miliarde, în creştere de la 256 miliarde de dolari.

Raportul trimestrial de la Federal Reserve Bank of New York mai arată că s-au emis 116.000 de notificări privind incapacitatea de plată a gospodăriilor în T3 2023, în creştere de la 114.000 în trimestrul precedent.