Activitatea de fuziuni şi achiziţii în serviciile financiare europene a crescut în 2024

După un 2023 apatic, fuziunile şi achiziţiile (M&A) din serviciile financiare europene s-au redresat în 2024, înregistrând o creştere anuală de 22% a numărului de tranzacţii, potrivit celei mai recente analize EY cu privire la activitatea M&A din acest sector. Băncile, asigurătorii şi societăţile de administrare a activelor din Europa au anunţat 784 de tranzacţii la nivelul întregii regiuni în 2024 (cel mai mare volum anual din 2015), faţă de 643 de tranzacţii în 2023.

Şi valoarea declarată totală a crescut de la 36,3 miliarde de euro în 2023, la 52 miliarde de euro în 2024, anul trecut fiind realizate 10 tranzacţii în valoare de peste 1 miliard de euro.

Intensificarea activităţii M&A a fost mai pronunţată în semestrul al doilea 2024, când au fost anunţate 415 tranzacţii, cel mai mare volum înregistrat într-un al doilea semestru din 2012 şi o majorare anuală de 58%, comparativ cu cele 263 de tranzacţii din perioada similară a anului 2023.

Benoit Gerard, lider EY EMEIA Financial Services Strategy and Transactions, a declarat: "În 2024, activitatea M&A din sectorul european al serviciilor financiare a înregistrat cel mai mare volum anual din ultimii aproape zece ani, în condiţiile unui reviriment economic la nivelul întregii regiuni, care a sporit încrederea din piaţă şi a condus la o activitate tranzacţională mai intensă. Scăderea inflaţiei şi a ratelor dobânzii în economiile importante ale Europei în al doilea semestru a anului trecut a declanşat o creştere generală atât a volumului, cât şi a valorii tranzacţiilor în întregul sector.

În ceea ce priveşte perspectivele acestui an, se preconizează că activitatea M&A va continua să se intensifice, în condiţiile în care se instaurează un sentiment de optimism, chiar dacă încă prudent, investiţiile de capital privat se majorează şi creşte apetitul pentru transformări strategice. Cu toate acestea, atât firmele, cât şi investitorii trebuie, desigur, să rămână atente la evoluţiile situaţiei geopolitice globale şi la mediul macroeconomic, având în vedere faptul că utilizează tranzacţiile M&A ca instrument de accelerare a creşterii pe o piaţă competitivă".

Activitatea M&A pe sectoare la nivelul pieţelor financiare din Europa

Numărul de tranzacţii din sectorul bancar european a crescut de la 195 în 2023, la 213 în 2024, dar valoarea totală declarată public a tranzacţiilor a scăzut de la 20,4 miliarde de euro în 2023, la 18,8 miliarde de euro în 2024.

Numărul de tranzacţii din sectorul european al asigurărilor a crescut de la 241 în 2023, la 333 în 2024, iar valoarea totală declarată public a tranzacţiilor s-a majorat de asemenea de la 9,8 miliarde de euro în 2023, la 13,2 miliarde de euro în 2024.

Numărul de tranzacţii din sectorul european al administrării patrimoniului şi activelor a crescut de la 207 în 2023, la 238 în 2024, iar valoarea totală declarată public a tranzacţiilor a fost de peste trei ori mai mare, majorându-se de la 6,1 miliarde de euro în 2023, la 20 miliarde de euro în 2024.

Numărul societăţilor din afara Europei care au achiziţionat companii europene s-a majorat de la 82 în 2023, la 109 în 2024, dar valoarea totală declarată a tranzacţiilor a scăzut de la 7,5 miliarde de euro în 2023, la 5,6 miliarde de euro în 2024. Numărul societăţilor europene care au achiziţionat companii de pe alte pieţe a crescut de la 46 în 2023 la 64 în 2024, valoarea totală declarată a tranzacţiilor majorându-se de la 2,9 miliarde de euro în 2023, la 4,7 miliarde de euro în 2024.

În analiza de faţă sunt incluse tranzacţiile anunţate sau finalizate în cadrul cărora entitatea vizată de achiziţie îşi desfăşoară activitatea în sectoarele de servicii financiare, respectiv bancar, asigurări sau administrare a patrimoniului. Investiţiile de capital sunt incluse în această analiză, însă societăţile mixte sunt excluse. Tranzacţiile în care a fost achiziţionat un procent mai mic de 20% dintr-o companie nu au fost luate în considerare. De asemenea, numărul total al tranzacţiilor se referă la cazurile în care a fost implicată fie o societate achiziţionată europeană, fie o societate cumpărătoare europeană. Perioada acoperită de această analiză este 1 ianuarie - 31 decembrie 2024, iar nu există un prag minim al valorii tranzacţiilor.